Периоды просадки могут периодически влиять на в целом восходящую кривую капитала любой стабильной стратегии Форекс , что при тестировании на исторических данных кажется легко управляемым, но в реальной торговле они обычно вызывают головную боль!

Глубина и продолжительность периода просадки

Помимо определения просадки в предыдущем посте, ее также можно определить как максимальную потерю денег, произошедшую между двумя высокими точками капитала одинакового значения, измеренную в процентах от капитала. Например, если баланс счета Форекс в какой-то момент достиг 10 000 долларов США, затем он уменьшался с течением времени, пока не стал 9 000 долларов США, а затем снова поднялся до 10 000 долларов США, это означает, что баланс подвергся риску в 1000 долларов США (или 10%). просадка, а период просадки — это время, прошедшее между двумя высокими точками капитала в 10 000 долларов США.

Риск просадки можно оценить по двум значениям: глубине (убытка) и продолжительности (времени), наиболее серьезной является глубина, в то время как наиболее тревожной для трейдеров и влияющей на их торговое поведение является продолжительность, как в В реальной торговле вы психологически можете позволить себе просадку в 10% в течение пары дней, а можете полностью потерять надежду, если испытали просадку в 5% в течение 3 месяцев.

ПРЕИМУЩЕСТВА периодов просадки

Общее впечатление таково, что периоды просадки негативно влияют на счет Форекс, но это не вся правда, поскольку любая надежная стратегия может разумно приносить прибыль во время нее, в то время как ее слабые трейдеры отфильтровываются, уступая место умным, которые легко получают прибыль. .

Поведенческие финансы

Это наука, которая изучает различное влияние классической экономики и поведенческой психологии друг на друга, используя десятилетия исследований человеческого мозга, и теперь существует множество авторитетных книг, в которых обсуждается влияние стадных или слабых трейдеров на их торговые решения. живой рынок и как разумно использовать эти эмоции для получения прибыли.

СЛАБЫЕ трейдеры: основные факты и критерии

1. Они неохотно осознают убытки, но так быстро осознают прибыль, что их счета подвергаются более высокому риску, когда они подвергаются убыткам, в то время как они могут легко упустить важную прибыль, когда открываются прибыльные позиции.
2. Их экономические решения обычно непоследовательны и иррациональны, даже если они неоднократно сталкивались с одним и тем же сценарием.
3. Обычно они ожидают, что цены вернутся к среднему значению, определяя воображаемое долгосрочное среднее значение и ожидая, что цены вернутся к нему, и именно поэтому при стратегиях прорыва волатильности или следования за трендом они думают, что покупают дорогие позиции.

Разговор о поведенческих финансах может занять очень много статей и не принесет результатов, но давайте сосредоточимся на этих двух моментах:

1. Поведенческие финансы не являются важным или даже известным аспектом для этих слабых трейдеров, работающих в торговых режимах, поэтому они думают, что их решения всегда верны, в зависимости от их интуиции.
2. Поведенческие финансы хорошо известны и важны любому умному трейдеру. На самом деле его нельзя считать умным, пока он не изучит это и не научится выходить за рамки своих ограничений. Если нет, то он должен, по крайней мере, понимать свой собственный мозг и знать, как с ним обращаться, чтобы максимально снизить риски, которые он может нанести его счету на Форексе, кроме того, он хорошо знает, как использовать стадное поведение для получения большей прибыли.

Умная и слабая реакция трейдеров на периоды просадки

У слабого трейдера, когда он переживает период просадки, его режим внезапно меняется, и он чувствует грусть и раскаяние с приливом негативных идей и бесцельных вопросов из его мозга, ответы на которые не приводят к восстановлению или даже частичному восстановлению после происходящего. потери, и самое худшее то, что они могут усугубиться:

• Такая просадка нормальна?
• Я минимизирую риск прохождения этого склона и позже подниму его обратно.
• Какую стратегию сейчас думают использовать другие трейдеры? Я проверю форумы, Facebook или другие.
• Похоже, эта стратегия уже не прибыльна, буду искать другую прибыльную.
• Эта стратегия плоха и не может работать на ранжированных рынках, как сейчас.
• Позиция открывается достаточно долго и все еще сопротивляется стратегии, тогда мне следует ее закрыть.
• Последние 10 сделок были потеряны и не восстановлены стратегией, мне придется закрыть эту сделку вручную.
• Как долго рынок будет оставаться в таком состоянии? месяцами? годы?
• Мне следует прекратить все сейчас и возобновить работу после улучшения рыночных условий.
• Я неудачник, всегда! :(
• .....

На самом деле, у слабой сделки мало знаний и инструментов, которые позволяют ему правильно пережить период просадки, и он всегда очень сбит с толку и страдает от сильной боли!

С другой стороны. У умных трейдеров есть много моделей поведения, противоположных поведению слабых, наиболее важным из которых является то, что они используют торговый план, который необходим при автоматической торговле и может быть изложен им, пока он спокоен и не рискует.

Торговый план учитывает множество аспектов, но, что касается просадки, он должен иметь как минимум следующее:

• Все статистические данные стратегии в деталях, такие как ожидаемая прибыль, ожидаемая просадка, максимальная глубина и продолжительность просадки, средний процент выигрышей, соотношение вознаграждения к риску и многое другое.
• В каждом из них должны быть приняты разные положительные и отрицательные сценарии с решениями, например, в случае периодов обширной и / или глубокой просадки, стоит ли торговать в рождественские или летние времена, закрывать ли все или некоторые позиции перед выходными или оставить их открытыми, прошлый убыточный год и план на будущее, план финансирования и вывода прибыли и многое другое.
• Определение очень предсказуемого наихудшего сценария, который следует рассматривать как красную линию, переход которой по стратегии будет верным провалом, и необходимо принять решающее решение, например, остановку стратегии, адаптацию параметров и так далее. Вы можете рассчитать эту красную линию несколькими способами, например, используя двойную максимальную историческую просадку, моделирование Монте-Карло, линии регрессии, умноженные на стандартное отклонение кривой капитала, умноженное на x, и многое другое. Для этого вам просто нужна цифра, тем более важно, чтобы она была записана в вашем торговом плане.

Таким образом, умный трейдер может иметь подробную карту инвестиций, которые он делает во время торговли в реальном времени, поэтому он может анализировать поведение стратегии в реальном времени в любое время и сравнивать его с заранее определенными сценариями, включая худший, и выполнять заранее определенные сценарии. действия, которые он заложил в своем плане для каждого сценария, даже если ничего не нужно делать, это нужно записать.

Сценарии, выходящие за рамки плана

Неожиданные ситуации и то, что делать в таких случаях, также должны быть включены в план. Вам следует полностью исключить интуицию как источник принятия решений. Если произошло что-то неожиданное, безопаснее обратиться к своему совету по планированию и анализу.

Внезапная серьезная проблема, такая как внезапная глубокая просадка, при точном и внимательном анализе часто не является такой уж важной проблемой и находится в пределах прогнозируемой статистики, и многие подобные предыдущие периоды действительно имели место.

Новые и впервые возникающие события не являются редкостью, это правило любого рынка, поскольку рыночные условия постоянно меняются и постоянно появляются новые в любых временных рамках, некоторые из них очень агрессивны и могут длиться долгое время, а другие нет. 'т.

Стратегию фирмы часто можно адаптировать к новым рыночным условиям, используя встроенные методы анализа и оптимизации. Чем умнее они, тем мощнее стратегия и тем легче ей справиться с большинством рыночных изменений, поскольку некоторые из них могут все еще оставаться. сложно с периодами просадки. Все это должно быть нормально, и сходство могло уже случаться в прошлом.

Нижняя граница

Если вы поняли, что происходящее сейчас — это нормально, а другие считают это серьезным, вы не будете волноваться и будете обладать достаточной поведенческой устойчивостью, чтобы принять подходящее решение в идеальный момент. Вы можете сделать это, если у вас есть торговый план с полным анализом вашей торговой стратегии; качество умного трейдера.

Недостаток знаний и планирования заставит вас использовать малейшее оправдание, чтобы прекратить торговлю и расслабить свой разум, полный грусти, сожаления, негативных мыслей и бесцельных вопросов, пытаясь закрыть то, что, по вашему мнению, является циклом подрыва вашего собственного торгового счета; слабое качество трейдеров.

Как только слабые трейдеры будут отфильтрованы с рынка, у умных трейдеров появится больше шансов получить новый максимум капитала. Если бы слабый трейдер решил снова вскочить на борт, он бы опоздал, но он мог бы извлечь выгоду из следующего периода просадки.